BlackRock abre produtos de mercados privados para europeus ricos #NewsMarket

A BlackRock está a lançar um novo conjunto de fundos para que indivíduos ricos possam aceder aos seus produtos nos mercados privados, o mais recente sinal de que o maior gestor financeiro do mundo está a apostar na importância central dos activos alternativos para o seu futuro.

O novo serviço dará às pessoas na Europa, Médio Oriente e Ásia-Pacífico, que investem pelo menos 10.000 euros, acesso ao capital privado, dívida privada, infra-estruturas, imobiliário e outros produtos do mercado privado da BlackRock.

O lançamento ocorre num momento em que o gigante do investimento passivo está a gastar milhares de milhões para abrir caminho em alternativas: um setor em rápido crescimento que acarreta taxas muito mais elevadas.

“Vemos os mercados privados como um grande componente da oferta da BlackRock, à medida que os clientes buscam ajuda para construir melhores portfólios que se beneficiem de maiores retornos e diversificação”, disse Stephen Cohen, diretor de produtos da BlackRock.

“Se pensarmos em estratégias de investimento, os setores público e privado estão se unindo para oferecer aos clientes soluções em todo o portfólio.”

Ele acrescentou que o último lançamento foi uma tentativa de enfrentar os desafios que a indústria dos mercados privados tem enfrentado historicamente ao oferecer produtos a clientes individuais, como a liquidez limitada.

No início deste mês, a BlackRock, que gere 11,5 mil milhões de dólares em activos, concordou em pagar mais de 12 mil milhões de dólares para adquirir a gestora de crédito privada HPS Investment Partners e, em Outubro, concluiu a compra de 12,5 mil milhões de dólares da empresa de investimento em infra-estruturas Global Infrastructure Partners (GIP).

A BlackRock também fechou um acordo para comprar a Preqin, um grupo de dados de mercados privados do Reino Unido, por £ 2,55 bilhões.

A gestora de activos já oferece carteiras modelo que permitem aos consultores distribuir o dinheiro dos clientes individuais nos mercados públicos.

O seu novo conjunto de fundos incluirá inicialmente o fundo de private equity da BlackRock, que “co-investe” em empresas juntamente com outros gestores de fundos de aquisição e compra participações em fundos de private equity a outros investidores.

Eventualmente, também oferecerá aos clientes a oportunidade de investir no portfólio de infraestrutura GIP da BlackRock, disse Cohen.

Ele acrescentou que, embora não pudesse comentar se a HPS seria incluída porque a aquisição ainda não havia sido concluída, “o princípio é ser capaz de aproveitar todas as capacidades de investimento mais amplas que serão reunidas na plataforma de mercados privados da BlackRock e poder para entregá-los” aos clientes de varejo.

Os clientes podem esperar que o seu dinheiro seja mantido na carteira “evergreen”, que não tem data de término, por um período inicial de dois anos, antes de poderem sair gradualmente das suas posições a cada trimestre, acrescentou Cohen.

Várias empresas de renome nos mercados privados uniram-se recentemente a gestores de activos tradicionais para criar novas formas de os indivíduos ricos acederem aos seus produtos, à medida que a indústria compete por novos fundos num cenário de condições mais difíceis para angariar dinheiro junto dos seus investidores institucionais tradicionais, tais como fundos de pensões. fundos.

A BlackRock e a empresa suíça de mercados privados Partners Group fecharam um acordo no início deste ano para oferecer um pacote de produtos alternativos a clientes de consultores financeiros e gestores de fortunas nos EUA.

A KKR e o Capital Group entraram com um pedido junto à Comissão de Valores Mobiliários dos EUA em outubro pedindo permissão para vender fundos de dívida público-privada a investidores de varejo, e a Apollo e a State Street uniram forças em setembro para buscar permissão para lançar um fundo negociado em bolsa que investe tanto em ações públicas e crédito privado.