Crypto Exchange Revolut se atrapalha cortando taxas 96% #cretnews

Um grande líder de pagamentos da FinTech com fortes ambições de criptografia na Europa não tem medo de sacrificar a lucratividade por volume e viscosidade.

Quer comprar bitcoin? As taxas de negociação de criptografia variam. O PayPal e o Rival Cash App cobram suas dezenas de milhões de usuários até 150 pontos -base (1,5%) mais taxa não especificada para comprar US $ 1.000 em bitcoin. A Coinbase, a maior troca de criptografia por ativos, cobrou suas dezenas de milhões de usuários de uma média de 143 pontos base na taxa de transação e espalhou e gerou US $ 1,35 bilhão em receita de negociação de varejo para o quarto trimestre de 2024. Por outro lado, contraste com o corretor de títulos tradicionais que não há taxa ou comissão.

A Revolut, com sede em Londres, uma empresa de serviços financeiros focados na Europa com uma avaliação de US $ 45 bilhões e 9 milhões de usuários de criptografia, está quebrando as classificações com o grupo de pares de taxas. Até o ano passado, a maioria de seus usuários globais de criptografia pagava taxas de plataforma de 49 a 149 pontos base mais um spread de cerca de 100 pontos base. A partir de terça -feira, 25 de março, lançou um aplicativo de criptografia dedicado para sua troca de criptografia Revolut X em todo o Reino Unido e Europa, cobrando zero spread e uma baixa taxa de 9 pontos base aos compradores de preços. Ao contrário de uma oferta de token limitada por pares financeiros tradicionais, a Revolut oferece mais de 220 tokens com um total de mais de 400 pares denominados em três principais dólares fiduciários, euros e euros.

O mais recente Forbes-calculado custo ponderado de comprar a indústria de bitcoin em toda a indústria é na verdade 80 pontos base. No lado mais barato da equação, empresas como a cobrança de Robinhhood não têm taxa, mas não divulgam spreads médios, enquanto Okx e Binance têm uma taxa básica de 10 pontos -base mais 20 pb de spreads.

A estratégia de alto preço da Revolut, que aparentemente está sendo perturbada, opera dentro do super aplicativo da empresa que permite que os usuários gastem, enviem e investem seu dinheiro – os serviços bancários já estão disponíveis em partes da Europa, onde a empresa está acumulando licenças em pagamentos, investimentos e serviços bancários para apoiar suas aspirações mais amplas de serviços financeiros. Portanto, é incomum que, com tanta pilotagem com a conveniência de um único aplicativo financeiro que faz tudo isso, Revolut acha estrategicamente importante ter um aplicativo especializado para um produto em particular (criptografia), que, ao mesmo tempo, interrompe seu modelo de alta taxa existente. A Revolut publicou lucros de US $ 545 milhões de US $ 2,2 bilhões em receita bruta de 2023 comissões.

A captura de liquidez da criptografia está se tornando uma prioridade para o ecossistema mais amplo do Revolut, e isso só pode acontecer se a empresa puder atingir um número crítico de compradores e vendedores de criptografia ativos. A empresa contou Forbes que “o cliente ativo médio X com negocia 10x a mais quando comparado com o cliente de varejo de revolut ativo médio”.

Embora a nova estratégia de preços da empresa tenha como objetivo tomar participação de mercado de todos, há um concorrente europeu em particular, Binance, que tem mais a perder. Em menor grau, Coinbase, Kraken e Bitstamp (agora pertencentes a Robinhood) – tudo com participação de mercado européia significativa – também verá uma concorrência mais rígida. A Binance, que praticamente não tem presença no grande e lucrativo mercado dos EUA, afirma ter mais de 250 milhões de usuários em todo o mundo. É amplamente conhecido no mercado de capitais e em criptografia que 8% a 9% dos usuários registrados normalmente se tornam clientes ativos. Se isso for verdadeiro para o Binance, seu número real de usuários ativos provavelmente é de cerca de 20 milhões, com muitos residentes em lugares como Brasil, Índia e Argentina, onde os tamanhos médios de contas são uma fração do que são na Europa. A Europa é o mercado mais importante para a Binance do ponto de vista da riqueza do cliente, mas é caro de uma perspectiva regulatória. A estratégia atual de preços da Revolut é menor que a Binance na Europa, seu licenciamento regulatório é comparável, mas a reputação do Revolut com os reguladores é melhor.

Tentando expandir além da Europa, a Revolut já está cortejando os usuários da geração Z e da geração Y nos Estados Unidos, com sua oferta em pagamentos, troca de moeda, investimento zero e economia. Seus serviços bancários dos EUA vêm através de parcerias com o Sutton Bank, com sede em Ohio, e o Cross River Bank de Nova Jersey.